Applied Growth Equity: Gestione di investimenti, consigli di amministrazione e exit nel ciclo di vita degli investimenti

La chiusura di un investimento in growth equity è l’inizio di un impegno pluriennale, non la fine del processo analitico: le società in portafoglio hanno bisogno di capitale, di una guida strategica e di una disciplina di governance; le uscita richiedono una preparazione che inizia molto prima dell’avvio di un processo. I professionisti del growth equity che gestiscono l’intero ciclo di vita dell’investimento, dalla chiusura alla realizzazione, necessitano di un insieme di competenze diverse rispetto a coloro che si concentrano sulla decisione di ingresso. Alla fine di questo corso sarete in grado di progettare un piano di creazione di valore post-investimento, stabilire un quadro di monitoraggio del consiglio per una società di portafoglio di equity di crescita, valutare la prontezza di uscita utilizzando una valutazione strutturata e selezionare tra IPO, vendita secondaria e percorsi di acquisizione strategica in base alle condizioni di mercato e al profilo aziendale. Cosa imparerai: - Progettare un piano post-investimento a 100 giorni: priorità, quick wins e leve di creazione di valore a lungo termine - Governance del consiglio di amministrazione nel growth equity: diritti degli investitori di minoranza, accordi informativi e impegno costruttivo del consiglio - Quadri di monitoraggio dei KPI: quali metriche contano nelle diverse fasi della traiettoria di una società in crescita - Riconoscere i punti di inflessione: quando la crescita del fatturato sta rallentando, la pressione sui margini si sta accumulando o stanno emergendo sfide di leadership - Valutazione della prontezza all'uscita: metriche finanziarie, risanamento della governance, profondità di gestione e tempistica del mercato - Preparazione IPO: gli standard finanziari e operativi che gli investitori del mercato pubblico si aspettano - Processi di vendita secondaria e acquisizione strategica: quando ognuno è preferibile e come il processo differisce - Gestione delle relazioni con co-investitori e LP: comunicazione, standard di reporting e gestione delle aspettative attraverso una lunga detenzione Il corso è strutturato intorno a casi di studio pluriennali che seguono gli investimenti azionari di crescita dalla chiusura all'uscita, ognuno dei quali esamina una sfida diversa: una società che ha superato il suo piano, una che ha affrontato un significativo contraccolpo operativo e una in cui le condizioni di mercato hanno richiesto l'adeguamento dei tempi di uscita. Questo corso è rivolto a professionisti del settore growth equity, partner di venture capital che si preparano a investire in una fase successiva e analisti d'investimento che cercano una visione completa del ciclo di vita del settore growth equity.